Syarikat-syarikat yang menumpukan pada bahan mentah ini dikelaskan mengikut dua kriteria yang harus dipertimbangkan ketika mengontrak produk kewangan ini. Pertama, berdasarkan saiznya. Sememangnya, syarikat yang lebih kecil menanggung risiko terbesar . Perbezaan selanjutnya dibuat antara pengeluar dan pengendali. Pengendali menanggung risiko penerokaan dan pengekstrakan, sementara pengeluar menumpukan pada pemprosesan dan pengedaran. Maklumat ini penting ketika memformalkan pilihan pelaburan ini.
Penting juga untuk diperhatikan bahawa pasaran utama untuk perdagangan emas, perak dan logam bukan berharga lain (seperti aluminium, tembaga, plumbum, nikel, zink dan timah) ialah COMEX. Walau bagaimanapun, platinum adalah pengecualian, kerana pasaran utamanya ialah TOCOM, di mana transaksi dijalankan dalam yen Jepun dan NYMEX. Ini adalah pasaran kewangan yang harus anda lawati jika anda ingin melabur simpanan anda dalam mana-mana komoditi yang dinyatakan di atas atau komoditi lain yang mempunyai ciri-ciri yang serupa.
Sebaliknya, pasaran emas banyak dipengaruhi oleh aliran yang dijana dalam pasaran niaga hadapan. Walaupun korelasi untuk minyak mentah adalah 50%, dalam kes emas, harganya boleh dijelaskan sebanyak 70% hingga 90%. Walau apa pun, anda tidak boleh lupa bahawa beberapa penyedia produk dalam pasaran kewangan ialah Merrill Lynch, Ruffer, dan SG, antara yang paling relevan. Ini adalah syarikat yang memasarkan produk jenis ini dan menawarkan penyelesaian yang berbeza kepada pelabur kecil dan sederhana.
Komoditi: turun naik yang tinggi
Antara ciri terpenting bagi pelaburan jenis ini, yang dikenali sebagai alternatif, ialah penggunaan mata wang selain euro . Sesungguhnya, adalah penting untuk mengingati peningkatan nilai dolar AS, memandangkan korelasi negatif sejarah antara ia dan beberapa komoditi yang paling penting. Tambahan pula, adalah penting untuk ambil perhatian bahawa turun naik dana berdasarkan aset kewangan ini adalah sekitar 20%. Oleh itu, risiko dalam transaksi ini sentiasa jauh lebih tinggi, sehingga turun naik yang ketara boleh berlaku dalam portfolio pelaburan alternatif anda.
Ini bermakna perbezaan antara harga maksimum dan minimumnya adalah sangat ketara dan, walau apa pun, lebih tinggi daripada pelaburan konvensional lain, seperti membeli dan menjual saham di pasaran saham. Ini menjadikannya produk yang sangat sesuai untuk perdagangan atau operasi spekulatif disebabkan oleh tahap turun naik harga yang tinggi. Anda boleh menjana banyak wang, tetapi atas sebab yang sama, anda juga boleh kehilangan banyak wang di sepanjang jalan.
Bagaimana untuk mengupah mereka?
Satu lagi faktor risiko ialah pengaruh ketara ETF dan instrumen derivatif lain terhadap harga komoditi ini dan aliran masuk dan keluar aset kewangan ini. Perlu diingat bahawa dana dagangan bursa (ETF) merupakan gabungan dana pelaburan tradisional dan pembelian dan penjualan saham di pasaran ekuiti. Kelebihannya terletak pada menawarkan yuran yang lebih kompetitif , membolehkan anda memaksimumkan pulangan ke atas beberapa komoditi ini dan berpotensi menjimatkan sejumlah besar kos pengurusan dan penyelenggaraan.
Sebaliknya, dana dagangan bursa (ETF) menawarkan pelbagai model yang menyediakan ciri ini. Ia berdasarkan komoditi yang berbeza: emas, kopi, gandum, kacang soya dan koko, antara lain. Melalui portfolio pelaburan yang jelas, daripada penciptaannya hingga penyelesaian transaksi, anda boleh mengarahkan pelaburan anda merentasi semua ufuk masa: jangka pendek, sederhana dan panjang. Ini disesuaikan dengan profil pelabur anda sebagai pelabur kecil atau sederhana: agresif, pertengahan atau konservatif/defensif.
Sewa terus
Sebaliknya, terdapat juga kemungkinan peningkatan pengeluaran perlombongan , yang membolehkan anda membeli bahan mentah secara langsung di pasaran tempat produk kewangan ini dibeli dan dijual. Ini bukan disebabkan oleh lombong baharu, tetapi disebabkan oleh peningkatan pengeluaran daripada lombong sedia ada. Risiko ini dikurangkan oleh dividen yang tinggi yang diagihkan oleh syarikat yang bertanggungjawab untuk pemasaran mereka. Perlu diingatkan bahawa dasar pelaburan semula mereka adalah minimum, yang sentiasa memberi kelebihan kepada pelabur kecil dan sederhana.
Dalam hal ini, adalah sangat menarik untuk diperhatikan bahawa banyak syarikat yang didagangkan secara awam berkait rapat dengan pengeluaran bahan mentah ini, baik di pasaran domestik mahupun antarabangsa. Ini membolehkan anda mempelbagaikan pelaburan anda dengan lebih baik mulai sekarang, tanpa menjejaskan keuntungan transaksi kewangan anda, yang sememangnya anda mahukan. Dengan cara ini, anda boleh melabur modal anda, contohnya, dalam gandum atau koko, komoditi yang telah menunjukkan pulangan yang tinggi dalam beberapa bulan kebelakangan ini.
Bahan mentah dalam dana
Alternatif lain untuk menyalurkan pelaburan anda adalah melalui dana pelaburan jenis ini . Salah satu kelebihan utamanya ialah ia boleh dilengkapi dengan aset kewangan lain, sama ada daripada pendapatan tetap, ekuiti atau model alternatif lain seperti ini. Ini membolehkan anda mempelbagaikan pelaburan anda dengan cara yang optimum dan stabil, membina portfolio simpanan yang sangat menarik untuk jangka sederhana dan panjang. Ini berfungsi sebagai strategi pelaburan untuk memaksimumkan pulangan simpanan anda dalam tempoh ini.
Sebaliknya, dana pelaburan berdasarkan aset kewangan unik ini menawarkan alternatif kepada pelaburan yang lebih konvensional, terutamanya apabila ketidakstabilan yang ketara timbul dalam pasaran ekuiti atas satu atau lain sebab. Ia menyediakan penyelesaian kepada kekurangan pilihan pelaburan selain daripada sekadar membeli dan menjual saham di pasaran saham, seperti yang sedang berlaku dengan pembalikan trend pasaran saham daripada bullish kepada bearish. Ini sudah pasti boleh menghalang anda daripada usaha anda untuk mengembangkan simpanan anda.
Ciri-ciri pasaran ini
Tidak dinafikan bahawa mendapat manfaat daripada kos lepas memegang premium pada kunci kira-kira disebabkan oleh kadar faedah yang lebih tinggi adalah salah satu kelebihan yang ditawarkan oleh pelaburan komoditi. Ini mengatasi pertimbangan teknikal lain dan mungkin juga pertimbangan asas. Kerana pelaburan komoditi sentiasa menjadi sumber yang mudah didapati untuk pelabur kecil dan sederhana, terutamanya pada tahun-tahun apabila kestabilan harga merupakan ciri utama.
Tambahan pula, anda tidak boleh lupa bahawa pelaburan jenis ini langsung tidak bersifat spekulatif, walaupun strukturnya telah berubah dari segi cara ia beroperasi. Sehingga melabur dalam produk khusus ini tidak lagi sama. Tidak menghairankan, risikonya semakin tinggi, sebahagiannya disebabkan oleh turun naiknya yang tinggi, yang boleh mencapai sehingga 30% atau 40% dalam pembentukan harga. Ini menjadikannya lebih sukar untuk menyesuaikan harga, baik semasa membeli mahupun menjual.
Keadaan pasaran semasa
Pada masa ini, sesetengah komoditi sangat menguntungkan, menawarkan pulangan melebihi pasaran ekuiti. Ini terutamanya benar untuk logam berharga, yang telah menghasilkan pulangan penjimatan hampir 50% sepanjang tahun lalu . Emas, khususnya, bertindak sebagai aset selamat semasa tempoh kestabilan dalam pasaran ekuiti, menarik sebahagian besar pelabur yang mencari ketenangan fikiran ketika membina portfolio pelaburan mereka.
Akhirnya, perlu juga ditekankan bahawa kelas pelaburan ini harus menjadi pelengkap kepada yang utama. Jangan sekali-kali menjadi gerakan keutamaan kerana strategi pelaburan ini dapat menghasilkan kesan yang tidak diingini pada penyata pendapatan anda. Di luar siri pertimbangan teknikal yang lain. Walau apa pun, anda harus menganalisis cadangan pelaburan ini kerana terdapat banyak perkara yang dipertaruhkan dalam operasi bahan mentah seperti ini. Kerana di sisi lain, sebahagian besar operasi ini dilakukan dalam mata wang lain selain euro: dolar AS, franc Swiss atau yen Jepun. Dengan kos kewangan yang ditukar oleh pertukaran mata wang dalam setiap produk kewangan yang dipilih: komisen, yuran, dll.